За американската валута настоящата седмица може да се окаже доста мрачна. Да припомним, че през последните месеци доларът често получаваше силна подкрепа от пазара заради геополитическия конфликт в Близкия изток. Пазарните участници често търсеха убежище от рисковете в щатския долар, което водеше до неговото редовно поскъпване. Времената обаче се променят. Възможно е до края на седмицата Iran и САЩ да подпишат мирно споразумение и да отворят Ормузкия проток. Затова е малко вероятно търсенето на американската валута да се повиши през тази седмица, освен ако сделката не бъде отменена в последния момент.

В сряда вечерта Федералният резерв ще проведе и своето заседание – първото с новия председател Kevin Warsh. Колко важно е това събитие и какво да очакват трейдърите? Това вероятно е най-трудният въпрос в момента. Лично аз продължавам да смятам, че Warsh беше назначен от Тръмп, за да попречи на FOMC да повишава основната лихва. В резултат Warsh най-вероятно ще направи всичко по силите си, за да повлияе на колегите си и да ги убеди, че няма нужда от затягане на паричната политика. Дали ще успее, е неизвестно, но край на конфликта в Близкия изток може да придаде допълнителна тежест на възгледите на новия председател на Fed.

Ако войната между Iran и САЩ приключи, инфлацията действително може да започне да се забавя. Въпросът е доколко ще се охлади без намеса от страна на Fed. Ще се върне ли до нивата отпреди войната? Все още обаче е твърде рано да се говори за това – първо трябва да дочакаме разрешаването на конфликта.

Така че в сряда вечерта е малко вероятно Fed да заеме „ястребова“ позиция. Съответно, доларът няма да получи подкрепа от пазара, а според инструмента CME FedWatch вероятността за повишаване на лихвата до края на годината вече е спаднала от 70% на 50%. Възможно е до петък тази вероятност да намалее още повече. Ако Warsh обяви след заседанието, че повишаване на лихвата не е необходимо, търсенето на американската валута може рязко да отслабне, тъй като в последно време пазарът активно залагаше на затягане на политиката.

Въз основа на всичко изложено по-горе, шансовете за поскъпване на долара тази седмица са ниски. По мое мнение, доларът се повиши достатъчно през последните месеци, макар че не показа значително укрепване спрямо еврото и паунда.

Вълнова структура на EUR/USD:

Въз основа на анализа на EUR/USD стигам до извода, че инструментът все още се намира във възходящ участък на тренда, докато в по-краткосрочен план е в низходящ участък, който вече може да е завършил. Според мен сега е подходящ момент за опит за откриване на дълги позиции. Неуспешният опит за пробив на нивото 1.1513, съответстващо на 76.4% по скалата на Фибоначи, в комбинация с завършения вид на низходящия участък на тренда, ни позволява да предположим преминаване на инструмента към възходяща вълнова формация с цели около 17-та фигура и по-високо.

Вълнова структура на GBP/USD:

Вълновата структура на инструмента GBP/USD стана по-ясна. В момента инструментът е изградила три вълни надолу, докато EUR/USD е изградила пет. Следователно паундът може да се ограничи до формиране на корективна структура, а и двете валутни двойки могат да започнат да формират възходящи участъци на тренда. На този етап това е само хипотеза, но е напълно правдоподобна. Ако се окаже вярна, инструментът ще започне да се повишава с цели около 35-та фигура и нагоре. Пазарните участници в момента имат добра възможност за покупки.

Ключови принципи на моя анализ:

1. Вълновите структури трябва да бъдат прости и ясни. Сложните структури са трудни за търговия и често водят до промени.
2. Ако има неяснота относно случващото се на пазара, по-добре е да не се влиза.
3. Никога не може да има 100% сигурност относно посоката на движение. Не забравяйте за защитните поръчки Stop Loss.
4. Вълновият анализ може да се комбинира с други видове анализ и търговски стратегии.